P2P金融又叫P2P借貸。其中，P2P是 peer-to-peer 或 person-to-person 的簡寫，意思是：個人對個人。年化收益水平達(dá)12%以上，較銀行存款、銀行理財產(chǎn)品、貨幣型基金等收益高出1倍以上，不像股票投資一樣始終面臨虧損的風(fēng)險，也無信托產(chǎn)品對投資金額有較大要求，這正是近年市場上新興的P2P理財吸引眾多普通投資者的重要原因。銀行“錢緊”網(wǎng)貸走紅在三好街從事IT業(yè)的余先生最近資金短缺。最后，在朋友的推薦下，他選了上網(wǎng)借錢。余先生所謂的上網(wǎng)借錢，實際上就是目前方興未艾的P2P（即個人對個人）公司，借助網(wǎng)上平臺，需要貸款的人發(fā)出借款申請，出資人將錢借出，并約定利率及還款日期，從而完成一筆交易。把錢借給陌生人，顯然答案都是否定的，但P2P貸款模式卻能讓這種情況成為現(xiàn)實。最初這種模式起源于英國，核心是利用互聯(lián)網(wǎng)的技術(shù)，使具有閑置資金的個人與有貸款需求的個人或企業(yè)，能在線上通過平臺自行配對。一份調(diào)查顯示，87%的網(wǎng)民聽說過余額寶，而48%的網(wǎng)民不知道“P2P網(wǎng)絡(luò)貸款”。相對于余額寶的知名度，P2P借貸則顯得陌生些，其對象是有小額資金需求的個人，用途通常包括個人教育、消費(fèi)、應(yīng)對突發(fā)事項、小企業(yè)主資金周轉(zhuǎn)等方面，資金需求額從幾千元到數(shù)十萬元不等。同時為了防范借貸風(fēng)險，一筆出借資金通常會在P2P公司協(xié)助下，分散借給很多不同的借款者，如2萬元可分別借給10個人，以防止單一借款人違約帶來本金的重大損失。給多少利率可自己約定沈陽一家投資管理有限公司總經(jīng)理段梅告訴記者：“通過網(wǎng)絡(luò)平臺借款，程序并不復(fù)雜，但必須有資產(chǎn)做抵押，抵押主要以房產(chǎn)為主?！睂毙璎F(xiàn)金周轉(zhuǎn)的市民，可在網(wǎng)絡(luò)平臺發(fā)布借款需求。手頭有閑置資金要投資的市民，也可在網(wǎng)絡(luò)平臺發(fā)布出借需求。急需資金的市民在發(fā)布借款需求時，可指定借款利率。根據(jù)該利率，在系統(tǒng)中尋找適合的出借人進(jìn)行對接。也會對手頭有閑置資金的出借人進(jìn)行引導(dǎo)，不能把出借利率定得太高?！苯杩畛杀镜降子卸喔?？段經(jīng)理表示，眼下通過網(wǎng)絡(luò)平臺借款，投融資對接月利率普遍在1.5%左右，比很多傳統(tǒng)民間借款利率都低?！爸皇杖?%中介費(fèi)，擔(dān)保公司收取2%擔(dān)保費(fèi)。”“沈陽傳統(tǒng)民間借貸成本還比較高。”熟悉市內(nèi)普通民間借貸的人士透露，受信息不對稱等因素影響，沈陽地區(qū)民間借貸月利率現(xiàn)在普遍在2%—3%。網(wǎng)絡(luò)借貸異化成高利貸？一位網(wǎng)絡(luò)借貸公司的內(nèi)部人士透露，一些規(guī)模較小的網(wǎng)絡(luò)貸款公司一般收取貸款金額的3%左右作為中介費(fèi)，如果對出借人資金的本息作連帶擔(dān)保，還有2%左右的擔(dān)保費(fèi)用，合計超過5%，如果網(wǎng)絡(luò)借貸公司發(fā)行的理財產(chǎn)品許諾給投資者的年化收益率達(dá)到12%—20%。這意味著借款人承擔(dān)的利息往往會超過25%。目前央行規(guī)定的一年期貸款利率為6.56%，民間借貸可超過4倍即26.24%，但若超出26.24%，超出部分不受法律保護(hù)。中央財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授郭田勇曾在接受媒體采訪時表示，民間借貸是我國金融體系的必要補(bǔ)充，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的產(chǎn)生和發(fā)展，帶來了積極的影響，特別是在國內(nèi)中小企業(yè)融資難的大背景下，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸已經(jīng)是眾多中小企業(yè)主，尤其是小微企業(yè)主融資的重要渠道。這種模式在一定程度上彌補(bǔ)了現(xiàn)有金融體制的不完善，降低了中小企業(yè)的融資成本，有利于促進(jìn)實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。不過，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中介機(jī)構(gòu)無金融牌照，但發(fā)揮了金融機(jī)構(gòu)的中介功能，其撬動的資金量巨大，內(nèi)在風(fēng)險不容忽視，為促其規(guī)范發(fā)展，應(yīng)考慮如何將其納入監(jiān)管的視野中。