9月29日，人民銀行、銀保監(jiān)會發(fā)布通知，決定階段性調(diào)整差別化住房信貸政策。按照“因城施策”原則，符合條件的城市政府，可根據(jù)當(dāng)?shù)胤康禺a(chǎn)市場形勢變化及調(diào)控要求，自主決定階段性維持、下調(diào)或取消當(dāng)?shù)厥滋鬃》可虡I(yè)性個人住房貸款利率下限。
繼8月末央行將5年期LPR下調(diào)15個BP、商業(yè)性個人住房貸款利率首套隨之降至最低4.1%之后，如今金融監(jiān)管部門發(fā)出的“取消下限”的通知，無疑意味著在未來，房貸降息的新通道正在打開。
在“穩(wěn)地價、穩(wěn)房價、穩(wěn)預(yù)期”三穩(wěn)的目標(biāo)要求下，一段時間以來，各地都出臺了新的樓市調(diào)控細(xì)則。不過，在此次金融監(jiān)管部門發(fā)聲之前，各地的調(diào)整主要集中在樓市政策細(xì)則的完善或約談房企的方式為主。
而這一次，罕見地由央行和銀保監(jiān)會聯(lián)合發(fā)布通知，為首套房貸款利率打開了“自主決定”“取消下限”等政策工具箱，這也就意味著各個地方能夠在未來根據(jù)本地的實(shí)際情況進(jìn)行更靈活也更具有彈性的調(diào)整。
這次樓市調(diào)控宏觀政策的調(diào)整，直接指向的是那些剛需購房者的購房門檻將會進(jìn)一步降低，這對于持續(xù)低迷的樓市具有相當(dāng)?shù)奶嵴褡饔?。而從需求?cè)來看，房貸利率下調(diào)不僅能減輕購房者的月供壓力，也意味著為居民的錢包騰出更多余量，提升有效購買力，盤活存量資產(chǎn)，進(jìn)而還有望推動消費(fèi)的復(fù)蘇。
其實(shí)，如今利好政策的釋放并非無跡可循。央行在今年一季度中國貨幣政策執(zhí)行報告中曾首次提出，支持各地從當(dāng)?shù)貙?shí)際出發(fā)完善房地產(chǎn)政策，支持剛性和改善性住房需求。此前銀保監(jiān)會下發(fā)的《關(guān)于銀行業(yè)保險業(yè)支持城市建設(shè)和治理的指導(dǎo)意見》也指出，要堅(jiān)持“房住不炒”定位，具體方向包括因城施策促進(jìn)房地產(chǎn)業(yè)良性循環(huán)和健康發(fā)展、堅(jiān)持租購并舉、支持商品房市場更好滿足購房者的合理住房需求等。
過去一段時間，居民貸款金額的連續(xù)下滑，直接對應(yīng)著樓市的疲軟。而從9月9日央行披露的數(shù)據(jù)來看，今年8月住戶貸款增加4580億元，7月這個數(shù)據(jù)只有1217億元，有了明顯好轉(zhuǎn)。其中，短期貸款增加1922億元，由7月的下降轉(zhuǎn)為增長；中長期貸款增加2658億元，相比7月的1486億也有了明顯回升。由此可見，貸款利率的下行利好，也對個人貸款需求的提振產(chǎn)生了積極作用。
從全局來看，我國房地產(chǎn)市場區(qū)域特征明顯，個人住房貸款利率的確應(yīng)遵循“因城施策”原則，采用“全國+地方+銀行”三層確定機(jī)制。個人住房貸款利率政策，是房地產(chǎn)長效機(jī)制和差別化住房信貸政策的重要內(nèi)容，這一次金融監(jiān)管部門所做出的大動作，也進(jìn)一步釋放出樓市調(diào)控的方向性信號：降本增效。
相信在未來，樓市調(diào)控將更為及時高效，也更為市場化。